Les Approches De La Trésorerie

qui se prêtent des capitaux sur des échéances de courte durée. Le marché des titres des créances négociables : ou des entreprises peuvent émettre des billets de trésorerie ou y placer des excédents de trésorerie. Ce marché permet aux intervenants de trouver des sources de financement pour des besoins liés à des décalages de trésorerie à court terme. Dans le cas ou le besoin de financement concerne une échéance plus longue, l'agent en déficit de financement s'adressera au marché financier. Le marché

d'études: " Audit opérationnel du cycle trésorerie au sein de l'UMEP " Au cours des dernières années, la gestion de trésorerie en entreprise a connu bien des évolutions. Reléguée aux derniers rangs des préoccupations, souvent rattachée à la comptabilité, elle a souvent été ignorée dans les enseignements de gestion jusqu'en 1985 dans le monde occidental. C'est à partir de cette année qu'ont commencé à paraitre les premiers ouvrages de gestion de trésorerie et qu'elle a commencé à prendre de plus

marge bénéficiaire. Les centres de profit sont ainsi en équilibre financier. L’étude de l’équilibre financier suppose le recours à l’analyse fonctionnelle du bilan, à la détermination du fonds de roulement et du besoin en fond de roulement et à la trésorerie nette. Fonds de roulement net global = Ressources stables – Actifs stables L’excédent des ressources stables sur les emplois stables montre que l’entreprise dispose d’une marge de sécurité financière pour financer son exploitation

PARCOURS EXPERTISE COMPTABLE - FINANCE FINANCE GESTION DE TRESORERIE Alain LESCOMBES PARCOURS EXPERTISE COMPTABLE - FINANCE Plan du cours COURS SUJETS LA TRESORERIE D’ENTREPRISE I ( J1 ) Rôle du trésorier II ( J1 ) Les éléments de base III ( J1 ) La gestion de trésorerie d’entreprise IV ( J1 ) La gestion de trésorerie au sein d’un groupe V ( J1 ) Exercice pour le lendemain LA GESTION DES RISQUES DANS L’ENTREPRISE VI ( J2 ) Restructuration avant cession VIII ( J2 ) Intérêts

....................................................................... 16 1. Objectif ...................................................................................................................................................... 16 2. Approche anglo-saxonne de la comptabilité .......................................................................................... 16 2.1 Prééminence du fond sur la forme ................................................................................

des entreprises (réduction, augmentation). Méthodes de consolidations • Contenu Pédagogique Analyse de l'activité de l'entreprise (SIG, CAF), analyse de la santé financière (bilan financier, fonds de roulement, besoin en fonds de roulement, trésorerie), étude de rentabilité, étude du tableau de financement, analyse des comptes consolidés, analyse financière internationale POLITIQUE DE FINANCEMENT Financement par capitaux propres. Financement par dette. Titres hybrides. Choix de financement et

Diagnostic financier Approche par les tableaux de flux Nathalie Gardès Maître de conférence en gestion Plan Chapitre 1 L’environnement financier 1 Marché des capitaux et intermédiation financière 2 Système financier et bancaire français 3 Marché monétaire Chapitre 2 l’alpha de la finance d’entreprise 1 Représentation de l’activité de l’entreprise 2 Notion de stock économique, résultat et flux Chapitre 3 Tableaux de flux de fonds 1 Principe des tableaux d’emplois et de ressources

notaire charges divers) dans l’actif du bilan pour être amorti entre 3 et 5ans. Exemple : Capital souscrit non libéré appelé Réévaluation d’actifs Réintégration du crédit-bail (Leasing) approche française (juridique) et approche américaine (économique) Le leasing n’apparait pas dans le bilan : approche française L’immobilisation(Actif) vous appartient en financement(Passif) selon l’approche américaine. Réintégration des effets escomptés non échus Vente au comptant, crédit Vente a crédit :

disponibilité/indisponibilité de trésorerie. 4 / Les opérations de trésorerie et interbancaire La classification juridique des états comptables doit être complétée par une ventilation économique. 5 / Soldes significatifs et situation simplifiée L’essentiel des montants figurant à l’actif et au passif réside dans les opérations de la clientèle et les opérations de trésorerie et interbancaires. Le solde des opérations de la clientèle et le solde des opérations de trésorerie et interbancaires

CONFORMITE AU SYSTEME COMPTABLE FINANCIER : Les méthodes et le règles apportées par le SCF ont été respectées à l’exception de celles relatives aux immobilisations et qui nécessitent une facture de temps important : ATITRE D’exemple * « approche par composant »  * reclassement du poste comptable : «agencements et installations » ; * traitement de la durée d’utilité des immobilisations totalement amortis ; * les immobilisations non utilisées (réformées obsolètes) ont été identifiées