Le plan financier
(Pacioli N° 87)

1. Le Tableau de financement
Le tableau de financement est un outil conçu spécialement pour assurer l’équilibre "besoins-ressources" de l’entreprise pour une politique ou activité envisagée pendant une période donnée. Son intérêt est de faire ressortir les incohérences éventuelles dans l’établissement des prévisions de ventes, des prévisions des charges, des projets d’investissement et des moyens financiers dont on pourrait disposer. Il donnera la justification du capital propre à disposer pour l’activité à créer. Son établissement nécessite : 1. La description de l’activité projetée c’est-à-dire du programme d’action envisagée par les fondateurs (business plan). Cet inventaire des activités est complété d’informations concernant le champs d’application, la concurrence, les moyens matériels et humains nécessaires, la définition des objectifs à atteindre, les contraintes; 2. La définition du chiffre d’affaires prévisionnel, traduisant par secteur, l’estimation du volume d’activité raisonnablement réalisable; 3. L’établissement du compte de résultats prévisionnel, autorisant le calcul de la rentabilité dont la position positive est indispensable pour assurer la continuité de l’entreprise et le maintien des moyens financiers adéquats. 4. Que le plan financier proprement dit où se définissent A. Les besoins : • le montant des équipements à acquérir = investissements en capitaux fixes; • le fonds de roulement nécessaire = capitaux circulants; • les besoins de trésorerie; B. Les ressources : • internes : les fonds propres que les fondateurs doivent mettre à la disposition de l’entreprise; • externes : crédit d’investissement - crédit à obtenir des établissements de crédit - crédit à obtenir des fournisseurs; C. Les garanties et cautions

IPCF - Plan financier – exemple

qui pourront être fournies par la société, par les associés, par les pouvoirs publics.

2. La structure financière
Le contenu du plan financier n’est pas