Solvabilité II :
Un nouveau contexte de la gestion des risques des assureurs

SOMMAIRE




Solvabilité II, vers une meilleure gestion des risques


gouvernance et organisation



stratégies de gestion des risques



amélioration de l’offre pour le consommateur

Conséquences

OBJECTIFS
 Etablir un cadre européen sûr et pérenne pour que l’assurance continue à être un vecteur de croissance et de stabilité économique pour l’Europe.
 Créer un cadre prudentiel plus adapté aux risques réels pesant sur les compagnies d’assurance.  Etendre l’exercice de révision à l’ensemble du système prudentiel.
 Inciter les entreprises à connaître et à gérer leurs risques.
 Poursuivre l’harmonisation: européenne, internationale, intersectorielle.

POURQUOI SOLVABILITÉ II ?
•

Bref historique

•

Contexte économique

•

Contexte technique

•

2001: Lancement du projet

POURQUOI SOLVABILITÉ II ? (suite)
– Phase 1: architecture du système
– Phase 2: règles techniques détaillées
•

2003: Orientation générale du projet

1

•

Depuis 2004: Cadre de consultation et appels à conseil, préparation de la Directive cadre et des règles techniques.

POURQUOI SOLVABILITÉ II ? (suite)
 Contexte économique
Concurrence accrue, exigences des actionnaires, concurrence entre secteurs, conglomérats, chute de la bourse, faibles taux d'intérêt

POURQUOI SOLVABILITÉ II ? (suite)
 Contexte technique
- Informatique
- Analyses de risques et modèles internes

2. STRUCTURE DU PROJET
• 3 piliers (type Bâle)
– 1er pilier:

Exigences quantitatives

(provisions, actifs, capital)
– 2e pilier :

Activités de Contrôle

– 3e pilier :

Information pour le public et le Contrôle

2

SOLVENCY II, UNE MEILLEURE GESTION DES RISQUES

 Pas de calibrage global de la prudence

 Calibrage de la prudence à une

 Exigence de marge sans lien direct

probabilité de ruine de x % sur 1 an
 Exigence basée sur l’analyse des

avec le risque
 Pas de vue sur le niveau global de

risques


sécurité
 Exigence éloignée de la