Application 1 :La rentabilité d’une action est répartie de la manière suivante :
Périodes123456789Rentabilités2,6%-1,3%-0,84%1,16%2,3%1,6%-0,42%1,1%-0,04%Calculer :
1. La rentabilité moyenne
2. L’écart type

Application 2 :
Un portefeuille est composé de deux titres A et B (40% de A et 60% de B)
E(Ra) = 6,8% ; E(Rb)= 4,32% ; ((Ra) = 2,8% ; ((Rb) = 2,35% Sachant que les titres sont indépendants calculer E(Rp) et ((Rp)
Application 6 :
La société Alphac qui présente les caractéristiques de rentabilité suivantes :
MoisCours à la fin du moisRentabilité du marchéDécembre14850,80%Janvier15000,85%Février15202,40%Mars1480-3,12%Avril14901,32%Mai1482-2,80%Juin15103,12%Juillet15754,42%Août1542-1,95%Septembre15924,63%Octobre15900,20%Novembre16040,82%Décembre1588-0,30% 1) Travail à faire
2) Calculer la rentabilité moyenne, le risque et le β de relatifs au titre Alphac 3) La société Bétamax a un taux de rentabilité mensuel moyen de 0,34% ; l’écart type de la rentabilité est de 1,27% et le β de 1,18. Sachant que le portefeuille sera constitué de 50% de Alphac et de 50% de Bétamax, évaluer les …afficher plus de contenu…

Application 7 :Les cours de Atlanta (fabriquant de satellites et de matériels informatiques) et AT&T (géant de télécom) se présentent comme suit : AnnéeAtlantaAT&T198980,95%58,26%1990-47,37%-33,79%199131,00%29,88%1992132,44%30,35%199332,02%2,94%199425,37%-4,29%1995-28,57%28,86%19960,00%-6,36%199711,67%48,64%199836,19%23,55%1) Estimer la moyenne et l’écart type des rentabilités annuelles de chaque …afficher plus de contenu…

Valeur de remboursement100Application 12:On vous demande d’analyser l’écart type du portefeuille composé de trois actifs en estimant sa variance sachant que chaque actif a la même pondération : Rentabilité espéréeEcart typeVarianceSony Corporation11%23%5,29%Tesoro Pertoleum9%27%7,29%Storage technology16%50%25,00%Sony CorporationTesoro PertoleumStorage technologySony Corporation1-0,150,2Tesoro Pertoleum-0,151-0,25Storage technology0,2-0,251Application